Heitustu umræðuefnin í dag á heimsvísu á markaði fyrir meðal- og háspennubreyta

Eftir JZP

1. Viðvarandi alþjóðlegt álag á framboð og eftirspurn:
Afhendingartími fyrir stóra Aflspennar Í Norður-Ameríku ná 128-144 vikur, þar sem Evrópa stendur einnig frammi fyrir miklum skorti. Framboðsbil sem er meira en 30% er knúið áfram af eftirspurn frá gagnaverum gervigreindar, samþættingu endurnýjanlegrar orku og uppfærslum á raforkukerfum, sem veldur því að verð hækkar um 60%-80% samanborið við árið 2020.

2. Sterkur vöxtur kínverskrar útflutnings:
Útflutningur Kína á spennubreytum náði 578,6 milljörðum júana frá janúar til nóvember 2025, sem er 36,3% aukning milli ára. Útflutningur til Evrópu jókst um 138%. Kína hefur um 60% af heimsframleiðslugetu sinni og nýtur góðs af kostum í háþróuðum geirum eins og háspennubreytum og spennubreytum.

3. Versnandi spennubreytikreppan í Bandaríkjunum:
Bandaríkin reiða sig á innflutning fyrir um 80% af stórum spennubreytum sínum, og verulegur hluti af raforkukerfinu er kominn á langinn til að skipta út. Mikil eftirspurn eftir orku frá gagnaverum sem byggja á gervigreind eykur skortinn á sérhæfðum spennubreytum.

4. Hraðari uppfærslur á evrópsku raforkukerfunum:
ESB hyggst fjárfesta 1,2 billjónir evra yfir áratug til að uppfæra aldrandi raforkunet sitt, sem að mestu leyti er 40-50 ára gamalt. Pantanir frá evrópskum viðskiptavinum hjá kínverskum fyrirtækjum eru áætlaðar eftir árið 2026, þar sem sumir viðskiptavinir eru tilbúnir að greiða 20% aukalega upphæð.

5. Bylting í kínverskri verndartækni:
Sjálfþróuð „háafkastamikil spennubreytaverndartækni“ hefur verið notuð í UHV breytistöðvum, sem styttir svörunartíma varnar úr 50-60 millisekúndum í 20 millisekúndur.

6. Kostnaður við hráefni dregur úr hagnaði:
Koparverð hefur hækkað um næstum 50% frá því snemma árs 2025. Kopar og kísilstál með korntengt efni standa undir um 55% af hráefniskostnaði. Pöntunarmiðað framleiðslulíkan veldur töf á kostnaðarframlegð, sem setur þrýsting á hagnaðarframlegð.

7. Fastfasa spennubreytar (SST) sem framtíðaráhersla:
Nokkur leiðandi fyrirtæki eru að þróa SST-kerfi sem bjóða upp á meiri skilvirkni (allt að 99,5%) og minni stærð. Hins vegar er hár kostnaður enn hindrun og búist er við að þau verði almennt notuð á árunum 2028-2030.

8. Landfræðileg áhrif á framboðskeðjur:
Sum lönd eru að stuðla að staðbundinni framleiðslu spennubreyta til að tryggja öryggi framboðskeðjunnar. Hins vegar, vegna langra uppbyggingarferla og mikilla tæknilegra hindrana, er lykilhlutverk Kína enn erfitt að skipta út til skamms tíma.

9. Þróunarhorfur:
Alþjóðlegur spennubreytamarkaður er að upplifa kerfislægan skort sem knúinn er áfram af orkuskiptum, eftirspurn eftir gervigreind og öldrun raforkukerfa. Þessi þröngu framboðs- og eftirspurnarstöðu er talin vara að minnsta kosti til loka árs 2026. Áhrif Kína eru að aukast vegna heildar iðnaðarkeðjunnar, en það verður að takast á við áhættu vegna hráefniskostnaðar, tæknibreytinga og landfræðilegra breytinga.

(Upplýsingarnar hér að ofan eru teknar saman úr opinberum skýrslum frá hádegi að staðartíma í Peking þann 31. janúar.)